關於投資相連保險的一些看法
經常在不同媒體看到有心人士努力推介投資相連保險，其實投資相連保險結構複雜，收費透明度低，絕對是不適合普羅大眾的。可惜的是跟複雜的保費融資交易一樣，投資相連保險正被大力推銷。
多層收費
保險應該主要著重管理風險保障，把投資捆綁人籌保障卻會增加你的風險，因為投資可升可跌，再加上複雜層層的收費(基金管理費、保單費、行政費、投資組合管理費、人籌保險費等等)，保單的戶口價值或保障年期是不可預算的，隨時有機會血本無歸。
這些產品可以把你所交了保費的一至兩成或更多預先支付了保險公司，還未包括每年需要扣除的行政管理成本、人壽保險費及基金管理費等! 唯一肯定可以立即保障的就是保險公司和賣這個產品給你的人。
你亦可以問一下推介投資相連保險你的人，每一年你需要爭取多少回報才可以抵消所有收費？
人壽保險費可能令保單失效
投資相連保險可以把投資和不同程度的人壽保障捆綁在一起，隨著年紀漸長，你可能並不再需要人壽保障，但是需要留意保單可能會繼續扣去隨年齡每年遞增的人壽保險費，蠶食戶口價值，導致保單失效。
欠缺流動性
多數投資相連保險都有一個很長的合約期以及很長的最低供款期限，否則會有提早贖回、退保費。因為很多前期繳付的保費都要用來預先保單收費保障保險公司後，才能開始為你爭取回報 。
多種不同類型基金選擇
很多投資相連保險計劃都標榜提供超過100種基金及免費轉換基金，但是不要忘記你已經繳付了多重收費，而每一隻基金的年度基本收費通常亦較市場高(>1.5%)。
保險公司可能會把計劃內表現差的基金替換，加入市場熱賣的基金，讓你要作出選擇，但是有時選擇少一些可能更好。
很多推介投資相連保險的人聲稱他們可以提供專業意見助你管理基金，避免市場動盪，大家是否相信真的相信他們可以持續成功預計市場進出時機?
總結
每張保單最好只是一個很簡單人壽、儲蓄、意外或疾病等保障，絕對不適合和投資一起捆綁，令保單價值不可預計。
除了複雜的收費結構 投資相連保險可能綑綁不同程度的人壽保障，隨你年紀漸長，每年遞增的人壽保費可以快速蠶食保單價值。
如果只需要投資，你可以考慮強積金特別自願性供款。雖然強積金內的基金選擇較少，但是收費結構簡單，只有基金開支一個收費及很多低收費的基金(<1%)。因為投資回報不能保證，把收費減至最低可以讓更多的本金滾存為你爭取長期回報。
相對投資相連保險來說，強積金的設計是以用家的長線利益為先。其實很多保險公司同時有提供強積金服務，我建議你向他們詢問運用強積金特別自願性供款作長期投資的意見。
幸好證監會在 2021年 11月發出新審批指引，要求投資相連保險的發行人增加收費透明度和減低產品複雜性，希望能提醒一般消費者對這些產品的警覺。
最近更新：2022年7月14日